精實新聞 2004-03-29 11:07:59 記者 蔡淑瑤 報導

去年以來，新申請募集的共同基金中，約有1/4為組合基金，成長速度驚人

證期會開放募集全球組合基金後，國內投信申請概況

公司名稱     基金名稱             申請額度  基金類型 申請日期  核准日期
友邦投信     友邦旗艦全球平衡組合基金 30 全球組合型  92/10/30  93.1.19
玉山投信     玉山旭日組合基金         60 國內組合型  92/10/31  92.12.2
匯豐中華投信 ?豐環宇精選平衡組合基金 50 全球組合型  92/11/17  93.2.19
保德信投信   保德信全球組合基金       60 全球組合型  92/11/25  93.3.10會央行
彰銀安泰投信 彰銀安泰鑫平衡組合基金   50 國內組合型  92/12/1   93.3.1
大華投信     大華全球組合基金        150 全球組合型  92/12/5   93.3.1
富鼎投信     全球收益組合基金         50 全球組合型  93/1/2    93.3.9
聯邦投信     全球組合基金             30 全球組合型  93/2/16   公司補正中
倍立投信     倍立大好組合基金         50 全球組合型  93/3/10   審理中
台壽保投信   台壽保閣來寶全球組合基金 100 全球組合型 93/3/15   審理中

資料來源：證期會   資料整理：匯豐中華投信 

根據證期會最新資料，自去年證期會允許投信公司發行全球組合基金後，新申請募集的共同基金數共計37檔，其中約計有10檔為組合基金，佔了將近1/4，且預計申請的總額度高達新台幣630億元，成長速度相當驚人，而在國內政局動盪之際，具備分散系統風險的全球海外組合基金，預計將成為2004年基金投資的新訴求。

匯豐中華投信指出，根據國外組合基金的發展經驗，在1990年代初期，全球有推出組合基金產品的公司不到10家，但到1990年代末期已有超過100家的業者進入組合基金的市場；若以全球最大的美國共同基金市場為例，1997年12月的組合基金規模僅184億美元，到了2003年12月已成長到了1231億美元，成長幅度高達569%，已成為熱門的基金產品之一。

反觀國內組合基金的發展，雖然去年證期會開放投信公司可以募集組合基金，但開放初期的組合基金僅限於投資國內投信發行的基金，在投資區域的多角化程度有限下，並未造成熱賣現象；然而，自從證期會於2003年10月27日宣布，允許投信業者發行的組合基金，投資標的從現行國內共同基金，擴及到證期會核備推介的海外基金以及指數型股票基金(ETF)類型的基金，由國外組合基金切合投資人需求的經驗來看，國人對於組合基金的青睞將逐步加溫。

匯豐中華投信進一步指出，台股正面臨系統性風險，因此具有經理人、市場、產業及投資型態多角化的優點的海外組合基金，因可發揮避險功能，預料具外資背景的投信公司所發行的組合基金將深具吸引力。